Analisis komparasi model Altman Z-Score, Springate, Zmijewski, Ohlson dan Grover dalam memprediksi kondisi Financial Distress

Penelitian ini bertujuan untuk menganalisis dan mengomparasikan perbedaan tingkat akurasi dari lima model prediksi financial distress yaitu model Altman, Springate, Zmijewski, Ohlson dan Grover pada perusahaan di Bursa Efek Indonesia yang pailit atau yang akan pailit selama lima tahun sebelum pengajuan pailit. Sampel yang digunakan dalam penelitian ini adalah perusahaan di Bursa Efek Indonesia yang pailit atau yang akan pailit selama lima tahun sebelum pengajuan pailit. Total populasi dalam penelitian ini adalah 14 perusahaan dengan sampel sebanyak 6 perusahaan yang ditentukan berdasarkan metode purposive sampling. Penelitian ini menggunakan metode kuantitatif deskriptif dengan perhitungan dari kelima model prediksi financial distress. Hasil penelitian ini menunjukkan bahwa model prediksi financial distress dengan tingkat akurasi paling tinggi untuk perusahaan yang pailit di Bursa Efek Indonesia adalah model Springate, dengan tingkat akurasi sebesar 93%.